Iklan
Sektor perbankan diperkirakan akan tetap stabil meskipun diperkirakan akan terjadi peningkatan kredit macet (NPL) dan pertumbuhan pinjaman pribadi yang lebih lambat tahun ini, seiring dengan meningkatnya tekanan inflasi dan tantangan ekonomi.
Para analis perbankan mencatat bahwa NPL (kredit macet) diperkirakan akan meningkat dibandingkan akhir tahun lalu, karena inflasi menekan pengeluaran konsumen dan memengaruhi karakteristik bisnis di masa mendatang.
Para ekonom memperkirakan bahwa tingkat inflasi akan tetap berada di antara 3% dan 3,3% tahun ini, bersamaan dengan peningkatan lebih lanjut dalam biaya aktivitas di masa mendatang.
Inflasi global, yang diukur dengan indeks harga konsumen, naik menjadi 4,41 TP3T pada Juli tahun ini secara tahunan (yoy) dibandingkan dengan 3,41 TP3T pada Juni, terutama karena kenaikan harga makanan dan minuman non-alkohol. Inflasi inti berada di angka 3,41 TP3T yoy pada Juli, dibandingkan dengan 31 TP3T pada Juni.
Liew Chee Yoong, seorang asisten profesor keuangan di sekolah AS di Malaysia dan juga analis di Center for Market Training, mengatakan kepada StarBiz bahwa ia memperkirakan NPL (kredit macet) akan meningkat menjelang akhir tahun jika inflasi terus meningkat lebih lanjut.
Ia mencatat bahwa kenaikan inflasi akan mengurangi pengeluaran pelanggan dan menurunkan keuntungan. Ia mengamati bahwa ketika pendapatan menurun, kemampuan lembaga untuk membayar kembali utang operator dapat berkurang.
Hal ini meningkatkan kredit macet (NPL), catatnya, seraya mengamati bahwa kenaikan tingkat inflasi semakin mengurangi daya beli masyarakat, serta peredaran uang yang tersedia untuk penggunaan pribadi.
Liew mencatat bahwa ketika arus kas seseorang berkurang, hal ini menurunkan kemampuan orang dewasa tersebut untuk memenuhi pembayaran utang dan akibatnya menyebabkan peningkatan kredit macet (NPL).
Ia memperkirakan biaya lindung nilai satu hari (OPR) akan meningkat sebesar 25 basis poin (bps) jika inflasi terus meningkat tahun ini.
“"Jika ini terjadi, hal itu dapat meningkatkan biaya pinjaman, dan peningkatan pemberian pinjaman hipotek oleh lembaga perbankan dapat terpengaruh secara negatif karena kenaikan harga pinjaman.".
“Ketika biaya pinjaman meningkat, permintaan pinjaman bank menurun, karena kelompok dan individu yang bersedia mengambil risiko lebih besar lebih memilih untuk menginvestasikan uang yang mereka peroleh dalam produk dengan tingkat bunga aktivitas, yang dapat memberi mereka pengembalian yang lebih baik sebagai akibat dari kenaikan harga hobi, lebih memilih untuk mengambil pinjaman pribadi dan membayar hobi mereka dengan lebih baik di rekening mereka,” kata Liew.
Pertumbuhan hipotek bank komersial terus membaik dari 5,61 TP3T pada akhir Juni menjadi 5,91 TP3T pada akhir Juli. Pinjaman bisnis tumbuh sebesar 31 TP3T dalam tujuh bulan pertama tahun ini.
Para pembeli Moody's, dalam pengajuan kontemporer yang merujuk pada inflasi, akan mengakibatkan suku bunga yang lebih tinggi, sehingga memperlebar margin bunga bersih (NIM) bank-bank ASEAN. Young mengatakan, risiko aset juga akan meningkat, dengan pinjaman bermasalah meningkat secara moderat.
Wong Yin Ching, salah satu kepala pemeringkatan lembaga moneter di RAM Bhd, menyatakan bahwa terjadi ekspansi NIM dalam gelombang dampak ekonomi terbaru terhadap sektor perbankan pada kuartal kedua, yang didukung oleh peningkatan OPR sebesar 25 basis poin pada bulan Mei. .
NIM adalah ukuran selisih antara keuntungan hobi yang dihasilkan dengan bantuan bank dan bunga yang dibayarkan kepada deposan. NIM yang jauh lebih besar menunjukkan keuntungan yang lebih tinggi bagi bank.
Margin bunga bersih (NIM) keseluruhan dari delapan perusahaan perbankan lokal terpilih di bawah asuransi RAM naik 5 bps dibandingkan kuartal sebelumnya, menjadi 2,33%.
Margin yang disebutkan oleh Wong diperkirakan akan meningkat lebih jauh lagi di tengah kenaikan 25 bps pada bulan Juli dan antisipasi perusahaan terhadap dua kenaikan yang lebih besar (masing-masing 25 bps) untuk sektor rekreasi pada tahun 2022.
“"Meskipun peningkatan aktivitas pinjaman juga dapat sedikit mengurangi permintaan kredit, hal itu mungkin tidak akan secara signifikan menggagalkan lonjakan hipotek saat ini. Pemberian pinjaman telah meningkat dengan bantuan pertumbuhan TP3T yang kuat sebesar 5,91 TP3T secara tahunan pada Juli 2022, sebagian karena efek basis rendah seiring dengan pelonggaran pembatasan ketat di negara tersebut selama 12 bulan terakhir.".
“Kami mempertahankan proyeksi konservatif kami sebelumnya mengenai ekspansi pinjaman dari 4,5% menjadi 5% pada tahun 2022,” kata Wong.
Mengenai peningkatan arus masuk aset, dia mengatakan bahwa meningkatnya daya inflasi dan cicilan pinjaman yang lebih besar akan menguji kemampuan pembayaran kembali dari peminjam tertentu, setelah langkah-langkah keringanan regulasi besar-besaran berakhir.
Mereka yang berada di sektor bisnis yang rentan, perusahaan dengan upah rendah, dan sektor usaha kecil dan menengah mungkin akan menghadapi tantangan yang lebih besar. Meskipun demikian, ia menyebutkan bahwa saran pinjaman yang terfokus dengan bantuan bank tetap tersedia bagi klien dengan nilai yang terjangkau.
Setelah mencapai puncaknya di angka 281 TP3T pada Desember 2021, porsi pinjaman berbantuan untuk delapan bank tersebut turun drastis menjadi sekitar 51 TP3T pada Juli 2022. Angka ini turun menjadi 2,21 TP3T pada akhir tahun (akhir Juni 2022: 1,791 TP3T), yang masih dalam tahap proses,” kata Wong.
“"Meskipun inflasi internasional yang terus tinggi dan akibatnya kenaikan biaya hobi yang agresif oleh bank-bank internasional penting akan membayangi potensi pertumbuhan keuangan, profitabilitas bank-bank Malaysia seharusnya tetap terjaga.".
“"Pertumbuhan margin yang diharapkan dan pengurangan biaya penyisihan akan membantu meningkatkan efisiensi laba bank, sementara pembelian dan penjualan yang lebih lemah, pendapatan investasi, dan suku bunga Cukai Makmur tunggal mengimbangi beberapa aspek positif ini," kata Wong.
Thor Boon Lee, direktur risiko di bank lokal OCBC (M) Bhd, menunjukkan bahwa ia memperkirakan NPL (Non-Performing Loans/Kredit Bermasalah) akan meningkat, tetapi hal ini mungkin tidak efektif karena inflasi, tetapi juga karena dimulainya kembali program pembayaran yang terkait dengan Covid-19, pandemi, yang dapat menyebabkan sebagian orang tidak mampu membayar cicilan pinjaman pribadi mereka.
Mengenai pinjaman pribadi, ia menyebutkan bahwa dalam lingkungan suku bunga pinjaman untuk hobi yang terus meningkat, permintaan pinjaman dapat terpengaruh dan mungkin mengalami sedikit penurunan. Hal ini juga dapat berdampak pada percepatan pembayaran kembali, katanya.
Mengenai NIM, Thor mengatakan bahwa hal itu akan terpengaruh oleh penyesuaian OPR, termasuk ekspektasi bahwa OPR akan dinaikkan, yang secara alami akan menyebabkan NIM yang mengkhawatirkan dengan cara yang cerdas.
Liew, dari Amerika Serikat, mengatakan bahwa NIM dapat dikurangi jika biaya hobi terus meningkat, kecuali pada akhir tahun, karena diskon permintaan pinjaman bank. Diskon ini akan mengurangi pendapatan hobi bank dan biaya aset pendapatan umum, khususnya volume pinjaman bank yang diberikan kepada peminjam.
“Kenaikan biaya simpanan melalui lembaga keuangan Negara akan mengurangi permintaan pinjaman bank melalui kelompok dan individu, karena biaya pembiayaan menjadi lebih mahal. Meskipun demikian, bank harus terus membayar biaya simpanan kepada deposan yang menghindari risiko dan lebih memilih untuk menyimpan uang mereka di bank selama masa ketidakpastian keuangan seperti yang kita alami sekarang. Semua ini berkontribusi pada pengurangan margin bunga bersih (NIM) bank,” ujarnya.
Liew memperkirakan tantangan serius bagi perdagangan perbankan lokal dalam 12 bulan ke depan. Krisis energi yang dihadapi pasar internasional Eropa akan meningkatkan kemungkinan terjadinya resesi ekstrem di Eropa, katanya.
Ia mencatat bahwa hal ini akan berdampak domino pada pasar Asia dan berdampak negatif pada bisnis perbankan di Asia, serta di Malaysia.
“"Pengeluaran perusahaan dan pembeli mungkin akan semakin berkurang akibat efek limpahan ini, di samping tekanan inflasi yang dihadapi negara. Hal ini dapat semakin meredam lonjakan pinjaman dan margin bunga bersih (NIM) dari perbankan komersial di negara ini. Seringkali, prospek sektor perbankan di tahun 2022 cukup menantang.".
“Stagflasi (inflasi dan perlambatan sistem keuangan), yang mungkin disebabkan oleh penularan keuangan eksternal, tetap menjadi risiko besar bagi sektor ini dalam jangka pendek dan menengah. Bank-bank industri harus melakukan pemeriksaan stres tambahan untuk memastikan mereka memiliki modal yang cukup untuk bertahan dari kemungkinan ini,” kata Liew.
Sementara itu, riset CGS-CIMB kembali menegaskan prospek yang disebut "obesitas" di bidang ini, dengan kemampuan reklasifikasi katalis yang mendorong peningkatan pendapatan hobi internet yang signifikan pada tahun 2022-2023, didukung oleh lonjakan pinjaman pribadi yang kuat dan peningkatan OPR serta tren penurunan penyisihan piutang tak tertagih. Analisis tersebut memproyeksikan lonjakan hipotek sebesar 5% hingga 6% untuk tahun 2022.
