Advertenties
5 financiële nieuwsberichten die van invloed zijn op uw financiën in 2022 en hoe u zich kunt voorbereiden op het komende jaar.
getty
Van tekorten aan goederen tot het conflict in Oekraïne, stijgende energieprijzen en tussentijdse verkiezingen: het nieuws van 2022 staat bol van factoren die van invloed zijn op uw portefeuille. Hoewel inflatie het grootste deel van het jaar de aandacht heeft getrokken, is de arbeidsmarkt nog steeds ongelooflijk sterk en lijkt de aandelenmarkt klaar voor een herstel na de recordhoogte van oktober. Hieronder bespreken we vijf van de belangrijkste nieuwsberichten die van invloed zijn op kopers en beleggers in 2022.
1. De inflatie blijft hardnekkig hoog.
De consumentenprijsindex (CPI) steeg in september met 0,41 TP3T ten opzichte van de vorige maand, ruim boven de verwachte 0,21 TP3T. Op jaarbasis kwam de index uit op 8,21 TP3T, iets lager dan de 8,31 TP3T van augustus. De kern-CPI (exclusief voedsel en energie) steeg met 0,61 TP3T ten opzichte van augustus, tegen de verwachte 0,41 TP3T in. De jaarlijkse stijging over de afgelopen twaalf maanden resulteerde in een nieuw 40-jarig hoogtepunt van 6,71 TP3T, hoger dan de 6,31 TP3T van augustus. Dit gaf de Federal Reserve (Fed) aanzienlijke ruimte om haar agressieve bezuinigingsprogramma in oktober voort te zetten.
De grondstoffensector was grotendeels verantwoordelijk voor de hoge inflatie in september, waarbij de bescherming van kwetsbare groepen een van de belangrijkste oorzaken was, samen met forse stijgingen in de gezondheidszorg, medische verzekeringen en autoverzekeringen. De kosten voor de energiesector stegen met 0,81 biljoen dollar, de grootste stijging in 40 jaar.
Dit is logisch als je denkt aan de pandemie, toen mensen veel producten kochten, maar met veel minder functies. Nu verschuift de focus naar functies. De inflatie onder baby's bleef hoger dan verwacht, maar het goede nieuws is dat de levertijden, betaalde kosten, de meeste basisbehoeften, huren, tweedehands auto's en verzendkosten erop wijzen dat de hogere leveringsketens en bijbehorende kosten verbeteren.<sup>1</sup>
Hoewel inflatie alle consumenten treft, vormt het een aanzienlijk risico voor mensen met een hoog pensioeninkomen. De eenvoudigste en meest effectieve manier om u te beschermen tegen inflatie en de gevolgen daarvan voor uw pensioeninkomen, is door een uitgebreid financieel plan paraat te hebben en dit regelmatig met uw financieel adviseur te bespreken. Deze planning pakt de risico's aan die gepaard gaan met inflatie, marktvolatiliteit, economische recessies en andere uitdagingen. Zo kunt u vol vertrouwen de markt betreden en uw levensstijldromen nastreven in elke levensfase.
2. De Fed verhoogt de rente voor de vierde keer op rij.
In een poging de inflatie te beteugelen, verhoogde de Fed in oktober voor de vierde keer op rij de rente met 0,751 TP3T, waarmee de federale dollarrente op een streefwaarde van 3,75 tot 4,01 TP3T kwam. Volgens Sonu Varghese, PhD, directeur van Platform Finance in de wijk Carson, is het voordeel van een agressief beleid van de Fed dat je je geld nu kunt laten renderen. In een recent blogbericht stelt Varghese dat de obligatiemarkt op dit agressieve tempo van renteverhogingen heeft geanticipeerd en dat de rendementen op staatsobligaties zich dienovereenkomstig hebben ontwikkeld. Kortetermijnrendementen zijn een indicator van wat beleggers verwachten dat de koers van economische hedging in de nabije toekomst zal zijn.
De meest recente toename in uitgaven vindt in wezen plaats omdat de Fed probeert de inflatie te beteugelen. Naarmate de rentes op hobby-obligaties verbeteren, kunnen beleggers hogere rendementen op obligaties behalen. En omdat de rentecurve omgekeerd is, met hogere kortetermijnrendementen dan langetermijnrendementen, zijn kortetermijnobligaties potentieel een zeer aantrekkelijke optie. Ze hebben een veel lager 'duration'-potentieel, omdat ze veel minder gevoelig zijn voor veranderingen in de activiteitsgraad, vooral als de rentes op hobby-obligaties blijven verbeteren.
Obligaties met een buitengewoon korte looptijd zijn nu fascinerender dan anderhalf decennium geleden. Het rendement op staatsobligaties met een looptijd van drie maanden staat momenteel op 4,21 TP3T en op zes maanden op 4,61 TP3T, de hoogste rendementen in meer dan vijftien jaar. Deze "extreem korte" obligaties zouden ongetwijfeld een mogelijk alternatief voor contant geld kunnen zijn, vooral als u het geld niet direct nodig hebt.²
3. Sociale bescherming kondigt de grootste verhoging van de COLA (kosten van levensonderhoudsaanpassing) aan sinds 1981.
In oktober kondigde de Social Security Administration een aanpassing van de woonlasten (COLA) aan van 8,71 TP3T, de grootste verhoging in 40 jaar, die op 1 januari 2023 van kracht wordt. Dit zal de gemiddelde maandelijkse premie voor Medicare Middle B-deelnemers met 146% per maand verhogen, van 1,681% in 2022 naar 1,827% in 2023. Tegelijkertijd zal de gemiddelde maandelijkse premie voor Medicare Middle B-deelnemers met 5,20% per maand dalen, van 100% in 2022 naar 164,90% in 2023.
De jaarlijkse COLA-verhogingen zouden een soort inflatieverzekering moeten bieden om gepensioneerden te helpen hun levensstandaard tijdens hun pensioen te behouden. Voor veel gepensioneerden is zelfs deze forse verhoging echter onvoldoende om de energiekosten te dekken. Dit komt doordat velen onevenredig zwaar worden getroffen door prijsstijgingen in de sectoren gezondheidszorg, voedsel en huisvesting, waar de inflatie voor alle producten en middelen hoger kan liggen dan normaal. Als u de mogelijkheid heeft om uw uitgaven tijdelijk te verlagen totdat de inflatie afneemt, is dit ook een effectieve strategie om de impact te verminderen. Dit is echter niet altijd mogelijk voor mensen met een vast inkomen. Een andere overweging is om het bedrag dat u momenteel opneemt uit uw beleggingsportefeuille te verlagen en in plaats daarvan uw kasreserves te gebruiken om uw huidige levensonderhoud te betalen. Hierdoor kan uw beleggingsportefeuille profiteren van stijgende marktwaarden. Houd er rekening mee dat hoewel marktdalingen in het verleden vaak werden opgevangen door herstel, efficiëntie uit het verleden geen garantie biedt voor de toekomst.
Daarnaast moeten werknemers ook rekening houden met de meest recente aanpassingen aan de sociale zekerheid. In 2023 zal het inkomstenplafond voor de sociale zekerheidsbijdrage met maar liefst 91 TP3T stijgen, naar US$ 166.200, ten opzichte van US$ 147.000 in 2022. De kosten van de FICA-belasting voor werkgevers en werknemers bedragen 7,65 TP3T (6,20 TP3T voor OASDI en 1,45 TP3T voor Medicare). (Bovendien betalen mensen met een inkomen van meer dan 1 TP4T 200.000 (1 TP4T 250.000 voor echtparen die gezamenlijk aangifte doen) vanaf januari 2013 een extra 0,91 TP3T aan Medicare-belasting.) Vergeet niet dat als u uw inhouding voor 2023 moet wijzigen, u dit tijdig moet doen. Doe dit vóór het einde van de 12 maanden, zodat uw nieuwe inhoudingspercentage in januari ingaat.
Vier. 2022 is een 12-maandenmaand die garant staat voor banengroei.
De afgelopen twaalf maanden hebben een enorme energie en veerkracht op de arbeidsmarkt laten zien. De werkloosheid daalde in september van 3,71 biljoen naar 3,51 biljoen, in tegenstelling tot wat de Federal Reserve voorspelde te midden van stijgende activiteitsprijzen. Na de vierde renteverhoging van de Fed dit jaar steeg de werkloosheid in oktober licht naar 3,71 biljoen, wat wijst op een tragere economische groei. Tegelijkertijd groeide het aantal banen buiten de landbouwsector met 261.000 in oktober, meer dan de verwachte 205.000. Hoewel de groei van het aantal banen de afgelopen maanden is afgenomen, van 537.000 in juli naar 315.000 in augustus en vervolgens naar 261.000 in oktober, zijn dit indrukwekkende cijfers. Hoewel de economie in het daaropvolgende jaar geen nieuwe banen creëerde, zal 2022 het negende meest betrouwbare jaar voor banengroei zijn sinds 1940, met 3,8 miljoen gecreëerde banen tot en met oktober. Als er in het vierde kwartaal nog eens 500.000 banen bijkomen, zou 2022 het op één na beste jaar zijn, na 2021, dat een impuls kreeg door het herstel na COVID. Drie
Doordat de arbeidsmarkt is afgestemd op de wensen van mensen, hebben zowel werknemers als werkzoekenden een sterke onderhandelingspositie om betere salarissen en secundaire arbeidsvoorwaarden te bedingen. Als u tot deze groep behoort, overweeg dan om een recente salarisverhoging, bonus of promotie (gedeeltelijk of geheel) te gebruiken om uw pensioenbijdragen te verhogen vóór het einde van het jaar. Als u deelneemt aan een pensioenregeling van uw werkgever, zoals een 401(k) of 403(b), kunt u in 2022 tot $$ 20.500 bijdragen en, indien 50 jaar of ouder, nog eens $$ 6.500 extra via de poolingregeling. In 2023 stijgen deze bedragen naar respectievelijk $$ 22.500 en $$ 7.500. Als u de maximale bijdrage in deze 12 maanden niet kunt bereiken, probeer dan voldoende bij te dragen om in aanmerking te komen voor een eventuele aanvullende bijdrage van uw werkgever. Dit is extra geld dat u niet wilt laten liggen.,
5. De aandelenmarkt laat voor oktober – zoals altijd – het ideale rendement zien.
De Dow Jones Industrial Average, die op 26 mei 1896 van start ging, beleefde zijn beste oktobermaand ooit met een stijging van 14,01%. Dit was de beste maand sinds januari 1976 en de op twee na meest gunstige maand van het jaar sinds de Tweede Wereldoorlog. En voor degenen die verwachten dat dit zich zal herhalen?
Aandelenrendementen halverwege het jaar zijn doorgaans zwak in de eerste drie kwartalen, en dat was zeker het geval in 2022. Desondanks is het vierde kwartaal van een periode halverwege het jaar historisch gezien het op één na belangrijkste kwartaal van de gehele vierjarige presidentiële cyclus. Hoewel oktober de meest aantrekkelijke maand is halverwege het jaar, is november de op één na beste en december de derde. Ondanks de gevaarlijke omstandigheden tot nu toe dit jaar, biedt de kalender momenteel een belangrijke meewind. Het vierde kwartaal wordt doorgaans nog sterker wanneer september aanzienlijk daalt. Aangezien we dit jaar een van de slechtste cruciale septembermaanden ooit voor aandelen hebben gezien, kan dit een aanwijzing zijn dat een stijging van het rendement mogelijk is.<sup>5</sup>
Als u uw eigen financiële portefeuille beheert, is dit wellicht een goed moment om uw portefeuille opnieuw in balans te brengen. Zo zorgt u ervoor dat uw vermogensallocatie en risicoparameters op elkaar afgestemd blijven. Het regelmatig opnieuw in balans brengen van uw portefeuille, wat complexer is dan veel mensen denken, is een van de vele voordelen van professioneel portefeuillebeheer. Gespecialiseerde portefeuillemanagers en analisten kunnen zich volledig richten op vermogensbeheer en hebben toegang tot de tools, materialen en data die nodig zijn voor een gedisciplineerde aanpak. Zij bepalen wanneer ze in bepaalde effecten, sectoren en activaklassen moeten stappen en uitstappen, en hoe ze hun posities moeten aanpassen om hun portefeuille te optimaliseren en zo in lijn te houden met hun doelstellingen.
Eén ding kunnen we met zekerheid voorspellen: 2023 zal onverwachte wendingen in uw persoonlijke leven brengen, waaronder nieuwe mogelijkheden en uitdagingen voor spaarders, beleggers en gepensioneerden. Een evenwichtige financiële strategie, afgestemd op uw wensen en risicobereidheid, kan het nodige kader bieden om veranderingen te beheersen en u te helpen vol vertrouwen het nieuwe jaar in te gaan.
Om meer te weten te komen over de voordelen van een gedisciplineerde aanpak van vermogensbeheer, download ons gratis e-book 'Het belang van proces voor uw beleggingsmethode'.
