Огласи
Прелиминарни подаци о пословању банака за квартал јул-септембар указују на то да раст кредита и депозита остаје снажан.
Банкарски аналитичари и стручњаци из индустрије рекли су да се очекује да ће се тренд наставити и у наредним кварталима, упркос погоршању глобалних неповољних фактора и рестриктивном режиму монетарне политике централне банке.
“На средњи рок, добро капитализован биланс стања, побољшани раст кредита и прогноза нижих трошкова задуживања су позитивни катализатори који би требало да омогуће побољшање мултипликатора вредновања како се враћа макроекономска стабилност”, рекао је Ниланџан Карфа, аналитичар у брокерској фирми Номура.
У овом контексту, вероватно ће се развити три наратива – штедња на текућим рачунима банака (CASA) – доминантне сложене франшизе, зарада оријентисана на раст и нижи трошкови кредита – рекао је Карфа.
Прочитајте такође: Очекује се да ће каматне стопе на банкарске кредите додатно порасти са очекиваним заоштравањем РБИ, кажу стручњаци.
игра бројева
Пословни извештаји банака за период јул-септембар сликају ружичасту слику за сектор. Велике банке, укључујући Државну банку Индије, HDFC банку, IndusInd банку и Yes банку, пријавиле су двоцифрени раст кредита у кварталу јул-септембар на годишњем нивоу. Раст депозита је такође био снажан.
На пример, HDFC банка је пријавила повећање кредита и аванса од 23,5% у односу на исти период прошле године у кварталу јул-септембар. На кварталном нивоу, раст кредита је порастао за нешто више од 6 процената. Депозитна база је порасла за 19,5% у односу на исти период прошле године.
ИндусИнд банка је такође саопштила да су јој аванси повећани за 17,61% у односу на исти период прошле године и 4,71% у односу на претходни квартал. Депозити су порасли за 13,2% у односу на претходну годину.
Државна банка Индије, највећи зајмодавац у земљи, саопштила је да су њени аванси у другом фискалном кварталу износили 67,981 милиона рупија, што је повећање од 16,6 процената на годишњем нивоу и нешто више од 5 процената на кварталном нивоу. Депозити су износили 88,503 круре, што је повећање од 1,91 три билиона рупија у односу на исти период прошле године.
Релативно мање банке, Федерална банка, Банка Махараштре и Карур Висја банка, пријавиле су сличан тренд, као што се види на графикону испод.
Не само банке, већ и хипотекарни зајмодавац HDFC пратио је овај тренд. Кредити одобрени HDFC-у износили су 9.145 милијарди рупија у кварталу јул-септембар, што је повећање од 28,21 милијарде рупија на годишњем нивоу. Продати појединачни кредити износили су 34.513 милијарди рупија, што је повећање од приближно 271 милијарде рупија на годишњем нивоу.
Шта покреће раст кредитирања?
Индијске банке се опорављају од кризе изазване вирусом COVID-19, која је многе Индијце оставила без посла. Сада када се економија опоравља, понуда кредита се значајно побољшала. Према подацима РБИ, банкарски кредити су забележили међугодишњи раст од 16 процената у августу. Штавише, бројке за квартал јул-септембар долазе након ниске основе.
Сада када се приближава сезона празника, аналитичари очекују да ће банке искористити већу потрошњу и пријавити здрав раст кредита и у наредним кварталима.
“Очекујемо снажан раст (кредита) за банке. Системски кредит је на 16%, што ће се вероватно претворити у снажан раст за банке”, рекао је Хемали Даме, помоћник потпредседника за истраживање у Kotak Securities. “Дошло је до побољшаног коришћења кредита, што је подстакло мала и средња предузећа, снажног раста личних кредита, кредитних картица и становања.”
“Очекујемо да ће раст кредита током празничне сезоне такође бити здрав. Очекујемо здраве трендове раста кредита за годину”, додао је Даме.
Према речима Пунита Патнија, аналитичара у Swastika Investmart, повећана потрошња, поновно отварање економије како пандемија коронавируса јењава, снажна потражња за становима и некретнинама, државна потрошња, јачање инфраструктуре и висок ниво искоришћења капацитета су неки од примера разлога који објашњавају побољшани раст кредита.
“Након нормализације ефеката COVID-19, банкарски сектор доживљава период позитивног раста, који би требало да траје наредних неколико квартала”, додао је Патни. “Предстојећа сезона фестивала биће шлаг на торти, јер потрошња на мало и потражња за кредитима остају јаке.”
Аналитичари кажу да се очекује да ће потражња за кредитима остати снажна упркос четири узастопна повећања каматних стопа од стране Резервне банке Индије (РБИ). Комитет за монетарну политику (МПЦ) РБИ-ја повећао је каматне стопе за 190 базних поена од маја како би обуздао инфлаторни притисак. Сигнали РБИ-ја у вези са каматним стопама преносе се кроз банкарски систем када зајмодавци прилагођавају своје каматне стопе на кредите и депозите.
Маниконтрол је 3. октобра известио да, иако каматне стопе на кредите расту, банкари и аналитичари не очекују да ће циклус повећања каматних стопа смањити потражњу за кредитима.
Прочитајте такође: Портфолио банкарских кредита ће порасти за 14-15% у односу на претходну годину у фискалној 2023. години; БНПА се очекује на 5% до краја марта, кажу аналитичари.
Мобилизација депозита ће се наставити
Да би финансирале раст кредита, аналитичари очекују да ће банке користити депозите, посебно након бржег смањења ликвидности услед прекомерног банкарског пословања.
Зајмодавци као што су Axis Bank, DCB Bank, ICICI Bank и RBL Bank већ су повећали каматне стопе на фиксне депозите (FD) након повећања каматне стопе од стране RBI. Гувернер RBI Шактиканта Дас је у свом брифингу након објављивања политике рекао да ће у будућности бити више подршке у вези са прилагођавањем каматних стопа на депозите.
“Очекујемо да ће ситуација рата каматних стопа мобилисати депозите, посебно у сегменту малих и средњих банака”, рекао је Патни из Swastika Investmart-а. “Међутим, банке са високим учешћем у CASA, високом покривеношћу ликвидности и ниским односом кредита и депозита су боље позициониране да се носе са предстојећим недостатком ликвидности.”
Даме из компаније Kotak Securities сложила се са Патнијем. “Мобилизација депозита ће вероватно бити пут напред”, рекла је. Банке су повећале каматне стопе на депозите од почетка циклуса повећања каматних стопа, али не пропорционално повећању откупа. Верујемо да постоји више простора за повећање каматних стопа на депозите и њихову мобилизацију.”
